Face aux défis environnementaux et sociaux, quelles solutions pour le secteur bancaire ? Selon une étude publiée par l’AMF en 2021, l’impact des placements sur l’environnement est un sujet important pour 76% des Français. La finance durable émerge donc comme une réponse nécessaire. Elle promet et promeut un développement économique compatible avec la préservation de la planète et le bien-être social. Sous son impulsion, les banques intègrent des critères environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG) dans leurs décisions financières. Découvrez les enjeux, opportunités et impacts de la finance durable sur le secteur bancaire.
Finance durable : quels enjeux ?
Le passage vers une finance plus responsable n’est pas sans défis. De la pression réglementaire croissante à la gestion des risques, en passant par la demande des consommateurs, la finance durable doit s’aligner avec différentes exigences éthiques et environnementales.
Un cadre réglementaire renforcé pour les investissements durables
Dans le monde entier, les régulateurs mettent en place un cadre réglementaire pour inciter les institutions financières à intégrer les critères ESG. Leurs objectifs : renforcer la résilience du système financier face aux risques climatiques et sociaux et encourager les investissements durables. En Europe, deux règlements encadrent les critères et pratiques concernant ces investissements verts :
- le règlement Taxonomie qui permet d’identifier les activités économiques durables ;
- le règlement Sustainable Finance Disclosure Regulation (SFDR) qui définit les règles de publication d’informations en matière de durabilité.
Des clients de plus en plus exigents sur les valeurs éthiques et environnementales
Nous sommes tous de plus en plus conscients de l’impact de nos choix financiers sur l’environnement et la société. Les clients des banques souhaitent ainsi investir leur argent de manière responsable et choisissent des produits financiers qui reflètent leurs valeurs. Cette dynamique pousse le secteur financier à repenser son offre de produits et de services.
Une gestion ciblée des risques climatiques et sociaux
Le changement climatique et les enjeux sociaux sont des menaces potentielles pour la stabilité financière. Côté climat, cela inclut les phénomènes extrêmes, tels que les tempêtes, les inondations et les sécheresses. Du côté de la société, il faut prendre en compte les tensions politiques, les conflits sociaux et les migrations massives. Ces événements ont un impact significatif sur les économies mondiales et les marchés financiers.
Les institutions financières doivent identifier les risques climatiques et sociaux et développer des stratégies pour les gérer. Cela passe par l’analyse de l’exposition de leur portefeuille à ces risques. Il faut notamment identifier les secteurs d’activité les plus vulnérables (agriculture, énergie, etc.) et les régions les plus exposées. Sur cette base, les banques doivent pouvoir mettre en place des stratégies d’investissement et développer des produits adéquats. Ainsi, elles garantissent leur performance financière et leur solvabilité.
Finance durable : quelles opportunités ?
La finance durable ouvre de nombreuses opportunités. Elle offre aux institutions financières la possibilité de renforcer leur réputation en proposant à leur clientèle des produits et des services bénéfiques à la société et à l’environnement.
Performance financière pérenne
Les investissements durables soutiennent un rendement attractif à long terme, tout en réduisant les risques ESG.
Contribution positive à la société
Les investissements durables sont un levier d’actions positives sur la société et l’environnement. Ils contribuent notamment à l’éducation, à l’accès à l’eau potable et au développement des énergies renouvelables.
Meilleure réputation du secteur bancaire
Grâce aux pratiques durables, les institutions financières renforcent leur réputation auprès des clients, des investisseurs et des parties prenantes. Elles disposent ainsi d’un avantage concurrentiel sur le marché. Cela se traduit par une clientèle plus satisfaite et plus fidèle.
Finance durable : quels impacts sur le secteur bancaire ?
La finance durable révolutionne le secteur bancaire dans son ensemble. Elle transforme non seulement les opérations et les produits mais aussi les modèles d’affaires et l’organisation même des institutions financières.
Transformation structurelle et sectorielle
Les banques collaborent avec d’autres acteurs du secteur financier, tels que les investisseurs institutionnels, les gouvernements et les organisations non gouvernementales, pour promouvoir la finance durable à l’échelle mondiale. Elles participent notamment aux initiatives telles que les principes pour l’investissement responsable (PRI) des Nations Unies. Ainsi, les institutions financières contribuent à l’évolution du cadre réglementaire. Elles s’engagent, de plus, à atteindre les objectifs de durabilité fixés par les états.
En pratique, les institutions financières intègrent la responsabilité sociale et environnementale (RSE) au cœur de leur mission et de leur stratégie globale. Cela façonne une nouvelle culture d’entreprise, une transformation de l’organisation et des processus ainsi qu’une nouvelle offre de produits et services.
Cette nouvelle offre comprend les prêts verts, les obligations sociales, les fonds d’investissement socialement responsables (ISR) et les services de conseil en finance durable. La création et la gestion de ces nouveaux produits entraînent l’émergence de nouvelles compétences au sein des institutions financières.
Intégration des critères ESG
Que ce soit dans la sélection des investissements ou la gestion des risques, les banques intègrent les critères ESG dans leur prise de décision :
- Impact environnemental : les banques développent des stratégies d’investissement durable, telles que l’exclusion des industries controversées. Par exemple, certaines banques ont réduit leurs investissements dans les compagnies pétrolières ou minières en raison de leur impact environnemental significatif. D’autres ont pris des mesures pour limiter leur exposition à ces secteurs. Elles favorisent les investissements dans des entreprises aux pratiques respectueuses de l’environnement. Celles-ci incluent la gestion des ressources naturelles, la réduction de la pollution, la conservation de la biodiversité et la transition vers des énergies renouvelables.
- Responsabilité sociale : Les banques prennent en compte des facteurs tels que les conditions de travail des employés, les pratiques de gestion des ressources humaines, les relations avec les communautés locales, et les politiques de responsabilité sociale des entreprises (RSE). Ainsi, elles privilégient les investissements dans des entreprises engagées envers le bien-être de leurs employés, la diversité et l’inclusion.
- Neutralité carbone : les banques s’engagent à réduire leur empreinte carbone et à financer la transition vers une économie bas carbone. Pour cela, elles alignent leurs portefeuilles d’investissement sur les objectifs de l’Accord de Paris sur le climat. Elles investissement notamment dans des entreprises qui contribuent à la réduction des émissions de gaz à effet de serre ou au développement des énergies renouvelables.
Transparence et reporting
Les banques doivent fournir un reporting transparent afin de répondre aux attentes des régulateurs, des investisseurs et des clients. Conformément à la directive européenne Corporate Sustainability Reporting Directive (CSRD), elles doivent publier un reporting extra-financier concernant les critères ESG.
Vers une Gouvernance Durable
La mise en place d’une gouvernance durable au sein des institutions financières est une composante essentielle des exigences ESG. Cela passe par la responsabilisation des dirigeants, l’intégration des critères ESG dans les processus de décision et la formation des collaborateurs.
Responsabilité des dirigeants
Les dirigeants des banques ont un rôle crucial à jouer dans la promotion de la durabilité. Ils doivent intégrer les objectifs ESG dans la stratégie d’entreprise et assumer la responsabilité des impacts sociaux et environnementaux de leurs activités.
Intégration des critères ESG dans la gouvernance de l’entreprise
Les conseils d’administration doivent intégrer les enjeux ESG dans leurs processus de décision et de gouvernance. Leurs membres doivent être suffisamment informés pour comprendre et évaluer les questions et risques liés à ces enjeux.
Formation et sensibilisation à la finance durable
Les banques doivent former et sensibiliser tous leurs collaborateurs, et en particulier leurs conseillers, à la durabilité et aux produits d’investissement verts. Elles s’assurent ainsi que les produits et services d’investissement durables sont correctement compris et promus auprès des clients.
Évaluation et suivi de la politique de finance durable
Les institutions financières doivent prévoir les indicateurs de performance et les méthodologies de mesure de leurs initiatives durables. Cela leur permet d’évaluer l’efficacité de leurs actions dans l’atteinte des objectifs de durabilité. Elles peuvent ainsi identifier d’éventuels problèmes ou retards et prendre des mesures correctives pour réduire les écarts.
Les Défis à Relever
La transition vers une finance durable se heurte à plusieurs obstacles, la résistance au changement n’étant pas des moindres. Certaines institutions cèdent aux sirènes du greenwashing. Elles donnent l’impression de mettre en place des pratiques durables sans agir de manière significative. Ce phénomène peut compromettre la confiance des clients et des investisseurs.
Autre défi majeur : mesurer de façon précise et homogène l’impact des initiatives durables. Il est crucial de disposer de méthodologies rigoureuses et de normes claires pour évaluer l’efficacité des projets durables et leur contribution aux objectifs environnementaux et sociaux.
Enfin, les banques doivent s’assurer de la conformité de leurs pratiques et leurs produits aux normes environnementales, sociales et réglementaires. Cela nécessite une diligence approfondie dans la sélection des investissements associée à une transparence totale dans la communication avec les parties prenantes.
La finance durable représente une opportunité majeure pour le secteur bancaire. Les institutions financières jouent un rôle essentiel dans la construction d’une économie plus durable et résiliente. Grâce aux critères ESG, aux stratégies d’investissement responsables et à une gouvernance durable, les banques peuvent contribuer de manière significative à la réalisation des objectifs environnementaux et sociaux. Ainsi, elles feront de la finance durable la seule finance au monde.
